Kényes helyzetben a Revolut, kritikus kérdések tisztázását várják az ügyfelek és a befektetők
További Fintech cikkek
-
Élen járnak az amerikai bankok az oktatásban
- Innovációs ciklusok – az ipari forradalomtól az AI-vezérelt fintechekig
- Bitcoinbányászat otthon: megéri csatlakozni a digitális aranylázhoz?
- Vissza az alapokhoz – ezt teszik a leggazdagabb emberek is
- Rálépett a gázra az Apple – kezdhetnek aggódni a bankok és a fintechek?
A történet március elsején kezdődött, amikor a brit neobank bejelentette: 2021-ben 636 millió font bevételt termelt, adózás előtti eredménye pedig 26 millió font lett. Önmagában meglepő, hogy csak 2023 tavaszán sikerült publikálni a 2021-es év eredményeit (erről alább még szót ejtünk), az viszont nagyszerű hír, hogy alig egy év alatt a bevételek közel háromszorozódtak. Még biztatóbb a kép, ha azt is figyelembe vesszük, hogy a 26 milliós profitot megelőzően 2020-ban még 221 millió font veszteséget volt kénytelen elkövetni a vállalat.

Illusztris társasághoz csatlakozhatnak
Ha ezek az eredmények valódiak, az jelentős fegyvertény. A Revolut egy neobank, vagyis olyan fintechcég, amely a bankok alternatívájaként pozicionálja magát, és ügyfélbarát, digitális pénzügyi szolgáltatásokkal látja el felhasználóit. A neobankok többsége – így tett a Revolut is – fennállásának első éveiben rengeteg szolgáltatást ingyen kínál a gyors növekedés érdekében.
Sokuknak sikerült is méretes ügyfélkörhöz jutnia, maga a Revolut például ma már állítólag 27 millió klienssel rendelkezik. Az ingyenes szolgáltatások és a hatalmas termékfejlesztési és terjeszkedési költségek miatt viszont nagyon kevesen válnak nyereségessé, így képtelenek bárminemű veszélyt jelenteni a bankokra.
A Revolut nagyot lépett előre 2020-hoz képest, és azon kevés európai neobankok egyike lehet (az orosz Tinkoff, illetve a brit Starling és OakNorth mellett), amely már most profitot termel. A probléma csak az, hogy egyáltalán nem biztos, hogy ez tényleg így van.
Van ok az aggodalomra
Ahogy említettük, a fintech auditora kijelentette, hogy a 636 millió font bevételből 477 millió font meglétét nem tudták kétséget kizáróan bizonyítani. A kérdéses tételek között különösen nagy a vagyonkezelési szolgáltatásokból származó bevételek érintettsége, amelyek fontos szerepet játszottak 2021-ben. Ekkor még tombolt a kriptoláz, így a Revolut a teljes bevételének harmadát az ügyfelek kriptodevizákkal való kereskedése után gyűjtötte be. Vagyis pont az elvileg egyik legerősebb szegmensben állhatnak fenn a problémák.
A BDO figyelmeztetése nem jelenti azt, hogy ezek a bevételek nem léteznek.
A hivatalos indoklás szerint a Revolut IT-rendszerével van a gond, amely nem tudott együtt nőni a vállalat többi területével. Ez a nehézség egyébként a késést is nagyban indokolta, hiszen ezeket a jelentéseket eredetileg tavaly szeptemberben kellett volna leadnia a vállalatnak. Végül a határidőt meghosszabbították az év végéig, de ezt sem sikerült tartani.
Az IT-rendszer hiányosságai miatt több millió tranzakcióról nem áll rendelkezésre hiteles igazolás, ezért a BDO kénytelen volt a készpénztartalékok és az ügyfelek számláin lévő összegek ellenőrzése alapján megerősíteni a bevételeket. Bebizonyosodott, hogy a Revolut által bejelentett készpénztartalékok mind megvannak, ahogy az ügyfelek partnereknél tárolt pénze is 100 százalékban rendelkezésre áll.
Ezek mindenképp jó hírek, hiszen jelen ismereteink szerint nem fenyeget a Revolut csődje, és az ügyfelek pénze biztonságban van. Ugyanakkor ezt nem lehet teljes bizonyossággal kijelenteni addig, amíg feltárásra nem kerülnek a BDO által említett aggályos kérdések, és meg nem oldódik a pénzügyi jelentések körüli mizéria.
Több kérdésben is zavar uralkodik
Nem a mostani ügy az egyetlen, amely kellemetlenül érinti a Revolut vezetőségét. Még 2021 januárjában pályáztak meg egy brit banki engedélyt, amelynek birtokában végre fellendülhetne a hitelezési tevékenység. A hitelezés máig a bankszektor legstabilabb profittermelő területe, így nem csoda, hogy a Revolutnál is prioritásként kezelik a személyi kölcsönök és jelzáloghitelek kínálatának biztosítását.
Az engedély viszont csak nem akar megérkezni a brit pénzügyi felügyelettől.
Az FCA két éve mérlegeli a körülményeket, de állítólag bizonytalanok abban, hogy a neobank képes lesz-e a szabályozott bankoktól elvárható módon folytatni a tevékenységét. Különösen aggasztónak tartják a pénzmosás elleni védekezést és a kockázatkezelést, amely területeken a Revolut szabályzatai nem alkalmaznak kielégítő mértékű biztosítékot. Ez különböző támadásoknak és pénzmosási akcióknak is kiteheti őket, ami a nap végén az ügyfelekre nézve is kockázatos.
Úgy fest, nem csak a szabályozó elégedetlen, az elmúlt időszakban a Revolut több fontos vezetője távozott az érintett területekről. Továbbállt például a kockázatkezelésért, a jogi megfelelésért, az adatvédelemért, valamint két, a pénzmosás elleni védelemre vonatkozó jelentésekért felelős vezető is.
Noha a munkavállalók karriert érintő döntéseiből nem lehet egyértelműen következtetni a cég teljesítményére, abban mindenki egyetért, hogy a sok távozás nem jó jel. Különösen úgy nem az, hogy pont azok a vezetők mentek el, akik a megfigyelés alatt álló, kérdéses területekért feleltek.
A startupkultúra a filmekben vonzóbb, mint a valóságban
Az említett nehézségek dacára a Revolut magabiztos azt illetően, hogy előbb-utóbb megkapja a brit banki tevékenység folytatására vonatkozó engedélyt – nemrég a pénzügyi igazgató nyilatkozott arról, hogy napok kérdése a kedvező döntés. Ennek az ügynek a lezárása azért is lényeges a cég számára, mert ha hazai terepen kiérdemelné a Revolut a szabályozók bizalmát, azzal több piacon is lendületet vehetne a neobank fejlődése. Állítólag Ausztráliában és az USA-ban is elindítanák az engedélyeztetési folyamatot, ha a brit kísérletet siker koronázza.
A folyamatos növekedés útjában áll még a fintech közismerten problémás vállalati kultúrája.
Egybehangzó vélemények szerint a munkavállalókon hatalmas a nyomás, a kitűzött célok elérése érdekében pedig sokszor kockázatos vagy akár etikátlan lépéseket is meg kell tenniük. A vezérigazgató Nik Storonsky a többség szerint nem rosszindulatú ember, de az érzelmi intelligencia teljes hiányában az alkalmazottak aggályainak megértése is gondot okoz számára. Talán ennek tudható be az is, hogy a publikus adatok szerint a munkavállalók több mint fele kevesebb mint 8 hónapot tölt a vállalatnál.
Optimista marad a Revolut
A pénzügyi eredményekkel kapcsolatos kritikákra a Revolut pont úgy reagált, ahogy a banki engedélyeztetési folyamat során felmerülő kérdésekre: mindenkit biztosítottak arról, hogy semmi probléma nincs, rövidesen minden ügy pozitívan zárul. A jelen helyzetben viszont senkit nem lehet hibáztatni egy kis bizalmatlanság miatt.
A neobank azt ígéri, a 2021-es mérlegzárás csúszása egyszeri eset volt, az IT-rendszert idén olyan fejlettségi szintre juttatják, hogy nem ismétlődhetnek meg az ezzel összefüggésben tapasztalt problémák. A banki engedély megszerzését is készpénznek veszik, azt pedig váltig állítják, hogy az alkalmazottak 80 százaléka elégedetten nyilatkozott a náluk töltött időszakról.
Tagadhatatlan, hogy sok szempontból irigylésre méltó helyzetben van a Revolut.
A legtöbb neobankkal ellentétben nem kellett hatalmasat vágnia a költségein az elmúlt időszakban, és leépítések sem zajlottak a vállalatnál. Tőkebevonásra sincs szükség, hiszen még vagy másfél évre elegendő forrás áll a vezetőség rendelkezésére. A 27 millió ügyfél pedig önmagában olyan fegyvertény, amelyre építeni lehet a folytatásban, akkor is, ha a kriptovalutás kereskedés helyett mostanában inkább a fizetési szolgáltatások jelentik a stabil bevételi forrást.
Ha sikerül megszerezni a várt engedélyt, azzal levegőhöz juthat a cég, és a hitelezés is beindulhat. Igaz, ebben az esetben jóval szigorúbb szabályozásnak kell megfelelniük. Először azonban a 2021-es év számaival kapcsolatban kell tiszta vizet önteni a pohárba, mert enélkül egy ügyfél bizalmát sem tekintheti kiérdemeltnek a sztárfintech.
A szerző a Peak tanácsadója.
Ez a támogatott tartalom a fintech.hu közreműködésével készült.
Ehhez a cikkhez ajánljuk
- Gazdaság
Akár 300 ezres bírságot kockáztat, aki nem végzi el a NAV adategyeztetését
A hivatal átláthatóságot vár a döntéstől.
február 20., 07:29
- Gazdaság
Az ingatlanárak repülőrajtot vettek, ám a lakásépítések padlót fogtak
Kérdés, lendíthetnek-e a helyzeten a lakhatási válság enyhítését célzó állami intézkedések.
február 20., 08:55
- Gazdaság
Hiába a kormányzati élénkítés, nincs pénzük a magyaroknak, és ez jól látszik
A szakszövetség szerint idén még nem lesz érzékelhető a lakhatási válságon enyhíteni szándékozó lépések eredménye.
február 20., 16:59
- Mindeközben
Brasch Bence felkészült rá, hogy gyermeke a Nagy Duett élő show-jának idején születhet meg
tegnap, 21:30
- Mindeközben
A Next Top Model Hungary győztese: Addig kell ütni a vasat, amíg meleg, de most már nagyon jó lenne egy kis pihenés
tegnap, 20:30
- Mindeközben
Fejes Tamás kijelentette: óva inti a fiait attól, hogy magukra tetováltassanak
tegnap, 18:35
- Címlapon
Ha szerencsénk van, akkor egy 20 forintos a zsebben 185 ezer forintot is érhet
Bárkinek ott lapulhatnak a tárcájában ezek az értékes pénzérmék.
tegnap, 19:42
- Gazdaság
Százhúsz éve harcolnak érte, ilyen lesz az új magyar híd
Mohácsnál megkezdődtek a munkálatok.
február 20., 12:45
- Gazdaság
Azt hisszük, nem tudnak átverni a kibercsalók, pedig…
9 hónap alatt csaknem 34 milliárd forintot loptak el.
tegnap, 19:35
- Gazdaság
Érkezik az év legnagyobb kamatesője
Több mint 2200 milliárd forint sorsa dől el.
február 20., 08:33
- Gazdaság
Ha beválnak a tervek, hatalmas lökést kaphat Orbán Viktor szekere
Bemondták, mekkora hátszelet adhat idén Magyarország húzóágazata.
február 20., 14:24
- Mindeközben
Vastag Tamás a szakításáról: Majdnem másfél évig jártunk terápiára, mindent megtettünk, hogy helyrehozzuk a kapcsolatunkat
tegnap, 17:35
- Mindeközben
Szikora Róbert a fiatal zenészek generációjáról: Ők is a fogyasztói társadalom áldozatai, és ezért sajnálom őket
tegnap, 16:30
- Mindeközben
Gelencsér Tímea egyáltalán nem készült az eljegyzésére: „Nagyon romantikus volt, el is sírtam magam”
tegnap, 15:30
- Gazdaság
Leállás jön Magyarország egyik legnagyobb bankjánál
Harminc órán keresztül nem lesznek elérhetőek bizonyos szolgáltatások a CIB Banknál.
február 20., 08:36
- Gazdaság
Válaszolt a Hell a támadásokra
Hangsúlyozzák, hogy tulajdonosaik sosem törekedtek arra, hogy reflektorfényben legyenek.
február 20., 11:20
- Gazdaság
Történelmi lépés: már épül a magyar kikötő Triesztben
A beruházás első fázisában egy 250 méteres partfalszakaszt építenek.
február 20., 21:14
- Gazdaság
Kiderült, mibe érdemes most fektetni, ha nagyot akarunk kaszálni
Részletes felmérés látott napvilágot a jelenlegi helyzetről.
február 21., 06:24
- Gazdaság
Hernádi Zsolt figyelmeztet: Európa egyre nehezebb helyzetben találhatja magát
Komoly problémákkal küzd a kontinens a Mol-vezér szerint, túlzottan erőlteti az olajipari átállást.
február 21., 08:41
- Mindeközben
Patrick Schwarzenegger nem tudta előre, hogy meztelenkednie kell A Fehér Lótuszban
tegnap, 14:01
- Gazdaság
Nagy Márton belengetett egy új javaslatcsomagot, hatalmas változások jönnek bizonyos kiadásokban
Most tárgyalják Brüsszelben.
február 18., 13:32
- Gazdaság
GVH: Kistermelők jutottak értékesítési lehetőséghez és új munkahelyek is létesültek a SPAR-nál
A Gazdasági Versenyhivatal intézkedésével a hazai kistermelők jártak a legjobban.
február 19., 19:40
- Gazdaság
Baljós hírek érkeztek Németországból
A kis cégek nehezen viselik a bürokratikus terheket.
február 21., 08:28
- Gazdaság
Az oroszok nyilvánosságra hozták, hogy Orbán Viktor miért adhatott ultimátumot Brüsszelnek
Rekordot döntött a Török Áramlat.
február 18., 09:13
- Címlapon
Az Egyesült Államok és Magyarország sem ítélte el az orosz agressziót az ENSZ Közgyűlésen
tegnap, 05:53
- Gazdaság
Pénzeső érkezik, 16,5 milliárd forintra lehet pályázni
Közvetve akár évi 80-100 milliárd forint pluszjövedelmet jelenthetnek a mezőgazdaság számára.
február 18., 13:50
- Gazdaság
Nagy dobásra készül a 4iG, újra a SpaceX-szel tárgyaltak Washingtonban
A decemberi mar-a-lagói találkozó után folytatódtak a megbeszélések.
február 19., 10:42
- Címlapon
Donald Trump szerint a harmadik világháború kitörését okozhatja, ha nem zárják le az orosz–ukrán háborút
Az amerikai elnök Emmanuel Macronnal tárgyalt a Fehér Házban.
tegnap, 20:57
- Mindeközben
Judy szerint lánya segített neki a válásban: Úgymond, még „várta” is, hogy vége legyen a problémáknak
tegnap, 12:57
- Gazdaság
Rangos díjat nyert Orbán Gábor, a Richter vezérigazgatója
265 vezérigazgató véleménye alapján nyerte el az elismerést.
február 19., 13:27
- Gazdaság
Lerántották a leplet: ilyen lesz a béke utáni Magyarország
Belekóstoltunk, milyen az, ha közelít az orosz–ukrán háború lezárása.
február 19., 11:45
- Mindeközben
Nehéz elhinnünk szülinapi fotóit látva, hogy Paris Hilton 44, nem pedig 24 éves lett
tegnap, 11:51
- Címlapon
Volodimir Zelenszkij megsúgta az uniós vezetőknek, mely országok lehetnek Oroszország következő célpontjai
Nemzetközi biztonsági csúcstalálkozót tartottak Kijevben, az EU több vezetőjének részvételével.
tegnap, 16:53
- Címlapon
Meglepi a washingtoni kormányhivatalban: videón, ahogy Trump csókolgatja Elon Musk lábát
Trollkodás, tiltakozás, mesterséges intelligencia…
tegnap, 20:23
- Címlapon
Tényleg le kell szállítani 16 évre a választási korhatárt?
Több érv is szól a döntés mellett.
tegnap, 21:11
- Gazdaság
1,3 milliárdért eladta az állam Balatonföldvár egyik legértékesebb területét
Az eladási ár azt mutatja, hogy igen jelentős lehetett az érdeklődés az ingatlanra.
február 19., 11:33
- Gazdaság
Tömeges leépítést jelentett be egy német autóipari beszállító
2026 végéig hajtják végre.
február 19., 12:37
- Gazdaság
Számos lépést tesz a Lidl mindannyiunk érdekében
A cég évek óta kiemelten kezeli a fenntarthatóság kérdését.
február 19., 14:11
- Gazdaság
Itt az újabb varázsszer, amivel pillanatok alatt lefogyhat, csak egy baj van vele: kamu
Az átveréseket terjesztőkkel szemben akár eljárás is indulhat.
február 19., 16:51
Rovataink a Facebookon